НОВОСТЬ

Алишер Усманов продаст 25% акций DST Russia

[14:10 29 июля 2010 года ]

Владелец Mail.ru, “Одноклассников” и ICQ — компания Digital Sky Technologies (DST) продаст до 25% акций в Лондоне в 2011 г., пишет газета “Ведомости”.

Организаторами IPO назначены Goldman Sachs, Morgan Stanley и JPMorgan.

По словам источников, размещение состоится в 2011 г., вероятно весной, на Лондонской фондовой бирже, продано будет от 10 до 25% акций компании DST Russia. В нее войдут социальная сеть “Одноклассники”, портал Mail.ru и мессенджер ICQ (все три контролирует DST).

Консолидация активов идет с прошлого года. В конце 2009 г. Mail.ru поглотила разработчика игр Astrum; в июле этого года DST довела свою долю в Mail.ru до 99,9%, сейчас компания ведет переговоры о выкупе долей у миноритариев “Одноклассников”. ICQ и “Одноклассники” будут объединены с Mail.ru или станут ее “дочками”, в любом случае ими будет управлять одна команда менеджеров, говорит близкий к этим компаниям источник.

У DST есть по 25% в социальной сети “В контакте” и OE Investments, управляющей платежными системами ОСМП и e-port, и доли во множестве более мелких активов — HeadНunter, Free-lance, “Нигма”, Sape и др. Эти доли тоже отойдут DST Russia.

В DST и всех трех инвестбанках от официальных комментариев отказались.

По словам источника, близкого к организаторам размещения, IPO запланировано на весну 2011 г. и пройдет на альтернативной площадке биржи. Но источник, близкий к компаниям DST, уверяет, что размещение может пройти и на основной площадке LSE. На основной площадке эмитент должен быть готов продать минимум 25% акций и предоставить аудированную международную отчетность минимум за три года, напоминает руководитель управления корпоративных финансов “Финама” Алексей Курасов. В основном российские компании предпочитают альтеративную площадку, но, например, АФК “Система” и Evraz Group торгуются на основной.

DST должна быть интересна инвесторам, ведь она контролирует компании, лидирующие на интернет-рынке России, говорит аналитик “Уралсиба” Константин Белов. Кроме того, из российских интернет-компаний на фондовом рынке осталась только РБК, у которой сейчас серьезные проблемы с долгами, продолжает Белов. Rambler ушел с LSE в декабре 2009 г., а “Яндекс”, планировавший разместиться на NASDAQ, из-за кризиса отменил IPO, напоминает он. Инвесторы давно ждут, что им предложат заработать на растущем рынке интернет-рекламы, соглашается аналитик “Тройки диалог” Анна Лепетухина.

Оценить DST Белов и Лепетухина не берутся. В апреле DST продала 10% акций китайскому холдингу Tencent и была оценена в ходе этой сделки в 3 млрд. долларов. А в середине июля южно-африканский медиахолдинг Naspers обменял 39,3% акций Mail.ru на 28,7% акций DST, в этой сделке DST была оценена примерно в 4 млрд. долларов. Менеджер одной из интернет-компаний слышал, что DST надеется на оценку в 6 млрд. долларов. В 2011 г. оценка DST вполне может вырасти до 5-6 млрд. долларов за счет роста портфельных компаний (в прошлом году “Одноклассники” и Mail.ru более чем удвоили выручку), синергетического эффекта между ними и возможных новых приобретений, говорит Курасов.